【第1篇】債券基金的漲跌主要看什么因素
1、信用風(fēng)險(xiǎn)。這一點(diǎn)應(yīng)該比較好理解，即“無(wú)法按時(shí)兌付本金和利息的風(fēng)險(xiǎn)”，如果一只債券信用風(fēng)險(xiǎn)變得比較大，市場(chǎng)就會(huì)拋售該債券，從而造成價(jià)格的大幅下跌。
2、對(duì)于上市公司公開(kāi)發(fā)行的債券，投資者可以通過(guò)其財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)來(lái)判斷信用風(fēng)險(xiǎn)，包括資產(chǎn)負(fù)債率、流動(dòng)比率、速度比率等。
3、利率風(fēng)險(xiǎn)。債券的價(jià)格和市場(chǎng)利率是呈現(xiàn)反比的關(guān)系的，債券一般都有固定的票面利率，當(dāng)市場(chǎng)利率下跌時(shí)，債券的相對(duì)收益便提高，這時(shí)候債券需求提高，債券價(jià)格上漲;當(dāng)市場(chǎng)利率上行時(shí)，債券價(jià)格則會(huì)下跌。
【第2篇】債券型基金為什么會(huì)虧損
1. 債券回購(gòu)原因。在債券投資期間，投資經(jīng)理把手上持有的可進(jìn)行回購(gòu)交易的債券品種在債券回購(gòu)交易市場(chǎng)進(jìn)行回購(gòu)，并將得到的資金用于投資其他投資方向。如此便產(chǎn)生了一定的交易杠桿，時(shí)限到期后，進(jìn)行資金收回。但是這種交易杠桿所面臨的價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)很大的，當(dāng)債券價(jià)格上升的時(shí)候可以使基金份額持有者額外獲得超額收益，收益的增加也預(yù)示著風(fēng)的加大，于是增加了虧損的可能。
2. 有些債券基金將部分的資金押注可轉(zhuǎn)換債券。由于低迷的股票市場(chǎng)，會(huì)使可轉(zhuǎn)換債券的價(jià)格下跌，導(dǎo)致基金出現(xiàn)虧損的情況。債券型基金是依據(jù)債券的價(jià)格來(lái)買賣，債券一般都是固定票面利率，利率的變動(dòng)使債券的價(jià)格與其成負(fù)相關(guān)關(guān)。利率下行，債券價(jià)格上漲，利率現(xiàn)狀比較低，債券價(jià)格上漲的潛力也低。從而加大了債券基金虧損的可能。
3. 公司本身信用風(fēng)險(xiǎn)的加大?；鸸驹谶M(jìn)行債券投資時(shí)，會(huì)選擇較為穩(wěn)定的債券基金，但是有的基金公司本身的信用風(fēng)險(xiǎn)或財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)較大，所以其經(jīng)理人的投資債券基金的風(fēng)險(xiǎn)也隨之加大，當(dāng)公司出現(xiàn)資不抵債，并購(gòu)重組，破產(chǎn)等可能時(shí)，債券基金的風(fēng)險(xiǎn)便大大加強(qiáng)。
【第3篇】債券基金有手續(xù)費(fèi)嗎？
債券型基金是有手續(xù)費(fèi)的，基金主要是收取申購(gòu)費(fèi)、贖回費(fèi)、管理費(fèi)、托管費(fèi)、銷售服務(wù)費(fèi)。而債券基金一般不會(huì)收取以上全部費(fèi)用，不同的產(chǎn)品收費(fèi)規(guī)則不同。比如中海穩(wěn)健債券，不收取申購(gòu)費(fèi)，收取管理費(fèi)、托管費(fèi)、銷售服務(wù)和贖回費(fèi)。交銀純債a沒(méi)不收銷售服務(wù)費(fèi)，收取管理費(fèi)、托管費(fèi)和申購(gòu)費(fèi)、贖回費(fèi)。
不同的債券基金手續(xù)費(fèi)率也會(huì)存在差異，理論上來(lái)說(shuō)，費(fèi)率越低投資者才可以獲得更高的收益。
【第4篇】債券基金收益大概多少
債券基金是一種收益較低、風(fēng)險(xiǎn)較低的基金產(chǎn)品。債券型基金的年收益一般略高于同期的銀行利率，在5%左右。純債券型基金平均年收益率略高于1年期債券，債券型基金平均年收益率為10%?；阢y行利息2.79%。浮動(dòng)200%-50%，約9%-4%，此外，基金的年管理費(fèi)1.5%。實(shí)際增益為7.5%-2.5%。中位平均值5%。
影響債券基金績(jī)效的2個(gè)因素，一是利率風(fēng)險(xiǎn)，即投資于債券利率變動(dòng)的敏感度（也被稱為持續(xù)時(shí)間），二是信用風(fēng)險(xiǎn)。信用風(fēng)險(xiǎn)在債券基金的選擇上，一定要了解其利率敏感性和信貸質(zhì)量。在此基礎(chǔ)上，以了解基金的風(fēng)險(xiǎn)有多高，是否符合您的投資需求。
債券價(jià)格的上升和下降，利率上升，陷入了一個(gè)反向關(guān)系。當(dāng)利率上升，債券價(jià)格下跌。要知道債券價(jià)格的變動(dòng)，從而知道債券基金凈值對(duì)利率變動(dòng)的敏感度，如何能持續(xù)作為衡量。
債券的期限取決于三個(gè)因素：本金和利息付款，現(xiàn)金流量，到期收益率。期限在幾年，但隨著債券的到期是不同的概念。通過(guò)這個(gè)指標(biāo)，你可以看到基金公司在利率變動(dòng)的結(jié)果中獲得了多少或是損失了多少。
【第5篇】債券基金適合長(zhǎng)期持有嗎？
債券市場(chǎng)的利好因素此前已經(jīng)反映的比較充分，但一些利空和擾動(dòng)因素開(kāi)始增加。
債券投資者需要關(guān)注這種邊際變化，雖然牛市的根基和格局依然存在，但需要做好應(yīng)對(duì)，一旦收益率回調(diào)，可能也會(huì)比預(yù)想的快。
但總體上來(lái)看，我們?nèi)哉J(rèn)為今年債市是戰(zhàn)略做多，戰(zhàn)術(shù)控制節(jié)奏的策略，如果未來(lái)收益率有所回升，反而是更好的買點(diǎn)。
【第6篇】投資債券基金的優(yōu)勢(shì)有哪一些
債券基金在投資理財(cái)市場(chǎng)中扮演了非常重要的角色，它可以是穩(wěn)健型和保守型投資者的第一投資選擇，在投資組合中，債券基金可以起到非常好的分散風(fēng)險(xiǎn)，平衡投資組合風(fēng)險(xiǎn)和收益的作用，也是大類資產(chǎn)配置中重要的一環(huán)。
1. 債券基金主要投資債券，收益穩(wěn)定，波動(dòng)性小。從歷史數(shù)據(jù)來(lái)看，從2006年到2023年的15個(gè)年份中，債券基金有14個(gè)年份都獲得正收益?？梢?jiàn)其收益的穩(wěn)定性。
2. 在資產(chǎn)配置中，債券和股票等其他資產(chǎn)相關(guān)性較低，可以減少整體賬戶風(fēng)險(xiǎn)。投資一定不能離開(kāi)資產(chǎn)配置，做好資產(chǎn)配置有助于我們應(yīng)對(duì)市場(chǎng)風(fēng)格的變化，同時(shí)可以更好的把握住不同市場(chǎng)行情下表現(xiàn)較好的資產(chǎn)的紅利。債券和股票等其他類資產(chǎn)的相關(guān)性比較低，于股票的高風(fēng)險(xiǎn)高收益不同，債券基金相對(duì)比較穩(wěn)定，可以起到非常好的分散風(fēng)險(xiǎn)的作用，有效平滑投資組合的波動(dòng)性，降低賬戶整體風(fēng)險(xiǎn)。
3. 債券基金投資門檻低，買賣費(fèi)率低，流動(dòng)性較好。投資門檻低，很多債券基金甚至10元就可以開(kāi)始定投，基本上是一個(gè)人人可以跨過(guò)去的投資門檻，不用擔(dān)心資金的問(wèn)題，當(dāng)然，這也是所有公募基金的優(yōu)點(diǎn)。
相比于其他主動(dòng)權(quán)益類基金而言，債券基金整體的管理費(fèi)率是比較低的。并且債券基金的流動(dòng)性比較好，適合用來(lái)規(guī)劃短期內(nèi)的資金。
【第7篇】債券基金與債券的區(qū)別在哪里
債券基金和債券的區(qū)別如下：
一、所有權(quán)關(guān)系不同。債券基金反映的是投資者跟基金管理人之間的信托關(guān)系，而債券反映的是一種債權(quán)債務(wù)關(guān)系。
二、收益穩(wěn)定性不一樣。債券基金作為一組不同債券的組合，盡管投資者也會(huì)定期獲得收益分配，但分配的收益有升有降，因此收益率較難計(jì)算和預(yù)測(cè)。投資者購(gòu)買單一債券，起收益率可以根據(jù)購(gòu)買價(jià)格、固定利率、現(xiàn)金流以及到期后的本金計(jì)算其投資收益率，較穩(wěn)定。
三、到期日不同。一般單一債券會(huì)有確定的到期日，而債券基金由一組具有不同到期日的債券組成，因此債券基金并沒(méi)有一個(gè)確定的到期日，只能根據(jù)債券基金所持有的所有債券計(jì)算出一個(gè)平均到期日。
【第8篇】債券基金有風(fēng)險(xiǎn)嗎
債券基金是通過(guò)集合眾多投資者的閑散資金，專門投資于債券的一種基金形式，它最大的特點(diǎn)便是組合投資、資金安全，尋求穩(wěn)定收益。
凡是基金類的投資都是存在風(fēng)險(xiǎn)的，只是取決于風(fēng)險(xiǎn)的大小罷了。債券基金在眾多債權(quán)類產(chǎn)品中也是有風(fēng)險(xiǎn)的，只不過(guò)相對(duì)來(lái)說(shuō)風(fēng)險(xiǎn)較小，同時(shí)高風(fēng)險(xiǎn)對(duì)應(yīng)高收益，低風(fēng)險(xiǎn)自然而然債券基金的收益率也會(huì)相對(duì)較低。
一般市場(chǎng)上常見(jiàn)的債券基金有國(guó)債、企業(yè)債、金融債或短期融資債券。因?yàn)榘l(fā)行的機(jī)構(gòu)多半是國(guó)家、穩(wěn)健發(fā)展的企業(yè)等，所以相對(duì)股票型基金或混合型基金來(lái)說(shuō)，風(fēng)險(xiǎn)還是小很多。同時(shí)不可忽略的是，債券期越長(zhǎng)，存在的風(fēng)險(xiǎn)也就越高。
不管是債券基金還是其他形式的基金，都是會(huì)受市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的波動(dòng)而上下起伏的，不可能說(shuō)完全能做到零風(fēng)險(xiǎn)。所以還是那句老話，投資需謹(jǐn)慎！
【第9篇】證券投資基金與股票、債券的區(qū)別
（1）反映的經(jīng)濟(jì)關(guān)系不同：債券投資反映的是一種債權(quán)債務(wù)關(guān)系，投資者把錢借給債務(wù)人，債務(wù)人保證按期付息和到期還本；股票反映的是一種所有權(quán)關(guān)系，投資者購(gòu)買股票后成為上市公司的股東；而基金反映的是一種信托關(guān)系，投資者購(gòu)買基金份額后成為基金的受益人，而基金公司則受投資者的委托，按照基金合同的規(guī)定投資于股票、債券等金融工具。
（2）籌集資金的投向不同：債券和股票都是直接投資工具，籌集的資金主要投向?qū)崢I(yè)領(lǐng)域；而基金是一種間接投資工具，所籌集的資金通過(guò)基金管理人投向有價(jià)證券等金融工具。
（3）投資收益與風(fēng)險(xiǎn)收益不同：通常情況下，債券的收益比較確定，風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較低，是一種低風(fēng)險(xiǎn)、低收益的投資品種；股票須由投資者自行挑選個(gè)股、自行判斷市場(chǎng)，由于其波動(dòng)性較大，因此是一種高風(fēng)險(xiǎn)、高收益的投資品種；而基金是一種低成本的專家理財(cái)，風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)適中，收益相對(duì)穩(wěn)定。
【第10篇】債券基金的風(fēng)險(xiǎn)有哪些
1、信用風(fēng)險(xiǎn)：即發(fā)行方因?yàn)樽陨韮攤芰Σ蛔慊蛘叩赖乱蛩厮鶐?lái)的無(wú)法按時(shí)兌付本息的風(fēng)險(xiǎn)，信用風(fēng)險(xiǎn)爆發(fā)時(shí)，債券價(jià)格會(huì)急劇下跌。
2、利率風(fēng)險(xiǎn)：即市場(chǎng)利率對(duì)債券價(jià)格的影響，市場(chǎng)利率與債券價(jià)格的關(guān)系呈反比。利率風(fēng)險(xiǎn)對(duì)于債券基金而言是系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，當(dāng)利率上升時(shí)，就會(huì)對(duì)債券價(jià)格帶來(lái)下行壓力。
3、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)：即債券變現(xiàn)能力的強(qiáng)弱。造成流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的原因可能是單只債券自身的信用問(wèn)題導(dǎo)致，也可能是整個(gè)金融市場(chǎng)流動(dòng)性緊張所導(dǎo)致。
4、通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)：通貨膨脹過(guò)高會(huì)導(dǎo)致物價(jià)上漲、貨幣貶值，使投資者的實(shí)際收益低于名義收益。
【第11篇】買入債券型基金要注重哪些點(diǎn)
1、風(fēng)險(xiǎn)：首先要明確自己的目標(biāo)，是追求低風(fēng)險(xiǎn)、穩(wěn)定的收益，還是追求相對(duì)較高的回報(bào)。然后，根據(jù)自己的風(fēng)險(xiǎn)承受能力，選擇相應(yīng)類型的負(fù)債基數(shù)。這些債券基金的風(fēng)險(xiǎn)由小到大：純債基金的風(fēng)險(xiǎn)小于一級(jí)債基，一級(jí)債基的風(fēng)險(xiǎn)小于二級(jí)債基，二級(jí)基金的風(fēng)險(xiǎn)小于可轉(zhuǎn)換債基。
2、利率：購(gòu)買債券基金時(shí)，可以關(guān)注利率環(huán)境。債券價(jià)格的漲跌與利率成反比。如果降息、降息，債券價(jià)格會(huì)上漲，債券基金的收益也會(huì)上漲。相反，如果利率上升，債券價(jià)格就會(huì)下降。央行近年來(lái)連續(xù)降息后，國(guó)內(nèi)利率下降，對(duì)債券有利。
3、收費(fèi)方式：同一個(gè)債券基礎(chǔ)有三種abc，分別代表三種不同的收費(fèi)方式。a類債基代表前端收費(fèi)，b類債基代表后端收費(fèi)，c類債基代表沒(méi)有訂閱費(fèi)，只有銷售服務(wù)費(fèi)。根據(jù)持有時(shí)間，選擇收費(fèi)方式比較劃算。如果是短期投資(1-2年)，應(yīng)選擇丙類債務(wù)基礎(chǔ)；如果是長(zhǎng)期持有(3年以上)，可以選擇b類債基；如果你不知道投資多長(zhǎng)時(shí)間，那就選擇甲級(jí)。
【第12篇】債券基金有風(fēng)險(xiǎn)嗎？
債券基金是通過(guò)集合眾多投資者的閑散資金，專門投資于債券的一種基金形式，它最大的特點(diǎn)便是組合投資、資金安全，尋求穩(wěn)定收益。
凡是基金類的投資都是存在風(fēng)險(xiǎn)的，只是取決于風(fēng)險(xiǎn)的大小罷了。債券基金在眾多債權(quán)類產(chǎn)品中也是有風(fēng)險(xiǎn)的，只不過(guò)相對(duì)來(lái)說(shuō)風(fēng)險(xiǎn)較小，同時(shí)高風(fēng)險(xiǎn)對(duì)應(yīng)高收益，低風(fēng)險(xiǎn)自然而然債券基金的收益率也會(huì)相對(duì)較低。
一般市場(chǎng)上常見(jiàn)的債券基金有國(guó)債、企業(yè)債、金融債或短期融資債券。因?yàn)榘l(fā)行的機(jī)構(gòu)多半是國(guó)家、穩(wěn)健發(fā)展的企業(yè)等，所以相對(duì)股票型基金或混合型基金來(lái)說(shuō)，風(fēng)險(xiǎn)還是小很多。同時(shí)不可忽略的是，債券期越長(zhǎng)，存在的風(fēng)險(xiǎn)也就越高。
不管是債券基金還是其他形式的基金，都是會(huì)受市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的波動(dòng)而上下起伏的，不可能說(shuō)完全能做到零風(fēng)險(xiǎn)。所以還是那句老話，投資需謹(jǐn)慎！
【第13篇】在理財(cái)通上怎么查看債券基金收益
目前，投資理財(cái)已經(jīng)成為現(xiàn)代人經(jīng)濟(jì)生活的重要內(nèi)容。債券型基金因其穩(wěn)健的收益率和較低的風(fēng)險(xiǎn)，受很多人的青睞，而且很多人選擇在理財(cái)通上投資債券基金。不過(guò)部分理財(cái)小白不知道在理財(cái)通上如何查看自己的債券基金收益，所以今天小編就為大家科普一下怎么在理財(cái)通里查看債券基金的收益。
前提或條件
微信理財(cái)通
步驟或流程
1
打開(kāi)手機(jī)微信，進(jìn)入【我】——【支付】——【理財(cái)通】，點(diǎn)擊進(jìn)入。
2
點(diǎn)擊【我的】，進(jìn)入。
3
這時(shí)進(jìn)入到個(gè)人中心，點(diǎn)擊【我的資產(chǎn)】進(jìn)入。
4
這里會(huì)看到我們所投的理財(cái)產(chǎn)品詳情，這里會(huì)顯示昨日收益，選擇【基金】進(jìn)入。
5
此時(shí)可以查看到所購(gòu)買的債券基金資產(chǎn)收益情況。
6
如果想看詳細(xì)的收益明細(xì)，可以拉到頁(yè)面底部，點(diǎn)擊【收益明細(xì)】。
【第14篇】債券型基金有哪些特點(diǎn)
投資者在投資基金時(shí)，把握基金的特點(diǎn)，更利于投資者投資理財(cái)，那么債券型基金有哪些特點(diǎn)呢。
工具/原料投資理財(cái)基金方法/步驟1收益適中。債券型基金在收益上比股票型基金小，比貨幣型基金大。一般年化收益率在5%-20%。
2風(fēng)險(xiǎn)適中。債券型基金投資組合以債務(wù)為主，沒(méi)有股票型基金波動(dòng)劇烈，也沒(méi)有貨幣基金過(guò)于平穩(wěn)，在風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)上適中。
3較適合穩(wěn)健型投資者。由于債券型基金收益和風(fēng)險(xiǎn)適中的特點(diǎn)，所以比較適合穩(wěn)健型投資者投資理財(cái)。
4長(zhǎng)期的投資理財(cái)模式。債券基金要想獲得較高的收益，需要投資者持有較長(zhǎng)的一段時(shí)間，收益才會(huì)明顯。
5債券基金根據(jù)投資債務(wù)類型不同，風(fēng)險(xiǎn)和收益也不同，投資者可以根據(jù)自己的投資類型，選擇適合自己的債券基金。
【第15篇】債券型基金會(huì)虧本金嗎
1、債券基金會(huì)虧本。因?yàn)閭鹬饕顿Y于債券，所以具有債券的風(fēng)險(xiǎn)屬性。如果債券基金投資的債券出現(xiàn)違約，那么會(huì)使基金凈值大幅下跌，跌幅很有可能超過(guò)偏股型基金。使基金的累積收益嚴(yán)重縮水，甚至把累積收益虧完。債券基金也會(huì)受到債券持有期間因利率變化使債券價(jià)值的波動(dòng)，若操作不當(dāng)，也會(huì)造成損失。因此債券基金是會(huì)使投資者虧本的。但是，影響債券的收益的主要因素是通貨膨脹，如果市場(chǎng)出現(xiàn)嚴(yán)重的通貨膨脹，通常國(guó)家會(huì)上調(diào)銀行存貸款利率。在這種情況下，企業(yè)和居民就會(huì)放棄債券投資而轉(zhuǎn)向其他的投資項(xiàng)目，金融機(jī)構(gòu)會(huì)將債券變現(xiàn)資金投入其他市場(chǎng).使債券價(jià)格下跌。
2、投資市場(chǎng)中任何投資品種都會(huì)有投資風(fēng)險(xiǎn)的，只是風(fēng)險(xiǎn)大小的問(wèn)題。從基金投資風(fēng)險(xiǎn)角度看，其中貨幣市場(chǎng)基金風(fēng)險(xiǎn)最小，股票基金風(fēng)險(xiǎn)最高，債券基金的風(fēng)險(xiǎn)居中。但是，市場(chǎng)相同品種的投資基金由于投資風(fēng)格和策略不同，風(fēng)險(xiǎn)也會(huì)有所區(qū)別。
【第16篇】債券基金有哪一些種類
1. 純債基金：純債基金只投資債券，不投資股票市場(chǎng)，屬于標(biāo)準(zhǔn)的債券基金。根據(jù)債券剩余期限，純債基金又分為短期純債基金、長(zhǎng)期純債基金。
2. 混合債基：混合債基是數(shù)量最多的債券基金，它分為兩類：可以買新股的一級(jí)債基、可以買新股或買股票的二級(jí)債基，不過(guò)兩類基金投資新股或股票的比例都不能超過(guò)20%。
3. 定期開(kāi)放型債基：顧名思義，這類債券基金是定期開(kāi)放的。在封閉期內(nèi)不能申購(gòu)、也不能贖回，類似于定期理財(cái)。定開(kāi)型債基目前只有23只，數(shù)量比較少。
4. 可轉(zhuǎn)債基金：可轉(zhuǎn)債指的是某一條件下可以轉(zhuǎn)為股票的債券?？赊D(zhuǎn)債基金的股性較大，基金風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較高。
